Финансовая логистика

Товарные потоки неотделимы от движения финансовых ресурсов. Ввиду несовпадения их природы, несинхронности во времени финансовые потоки требуют особых [инструментов управления. Таким инструментом является финансовая логистика -Iсистема управления движением финансовых потоков на основе информационных дан-ых, отражающих движение потоков материальных . В рамках логистической системы задачей управления финансовыми потоками является полное и своевременное (беспечение финансовыми ресурсами необходимого объема к установленным срокам, Г» гарантированных источников финансирования, по минимальным ценам финансового рынка. Объект данного снабжения - процесс финансирования текущей деятельно-Пп местной администрации, и самое важное, ввиду повышенной сложности решаемых Вч, муниципальных перспективных мульти-, мини-, мегапроектов.

К задачам финансовой логистики относятся 

0 Изучение финансового рынка и прогнозирование источников финансирования реализации проектов, используя маркетинговые приемы.

0 Определение потребности в финансовых ресурсах и их объемов, выбор источников финансирования, мониторинг финансового рынка (процентных ставок по банковским и межбанковским кредитам, рынку корпоративных и государственных ценных бумаг).

0 Построение моделей использования источников финансирования и алгоритма движения потоков денежных средств из источников финансирования в ходе выполнения проекта.

0 Установление последовательности движения денежных средств внутри проекта.

0 Координация финансовых и материальных потоков по проекту, подкрепляемая информационными технологиями.

0 Формирование и регулирование запасов (свободных остатков на рублевых, валютных, бюджетных счетах в коммерческих банках и казначействах для получения дополнительной прибыли от операций на финансовом рынке с применением высокодоходных финансовых инструментов).

0 Создание оперативных систем связи между финансовыми департаментам: банками и подразделениями, реализующими проект, с организацией обработки данны и информационных потоков.

Как указывалось выше, проектное финансирование позволяет решать многие дачи логистики на основе следующих принципов финансовой логистики в управлен: проектами 

0 Саморегулирование (для достижения сбалансированности поступления дене:ных ресурсов с движением материалов и производством).

0 Гибкость (возможность корректировки условий заказа со стороны потреби лей и внесения изменений в графики финансирования приобретения материалов, не< ходимых для реализации проекта).

0 Сведение к минимуму производственных затрат при максимально корот циклах реализации проекта.

0 Интеграцию процессов финансирования, снабжения, производства и сбыта едином органе реализации проекта.

0 Моделирование движения денежных потоков от источников финансировани: исполнителям проекта при максимально эффективном обороте свободных денежн средств.

0 Соответствие объемов финансирования проекта объемам необходимых зат] и их значения для проекта в целом.

0 Использование программного обеспечения и компьютерных сетей для упр; ления финансовыми потоками.

0 Надежность источников финансирования и обеспечения проекта финансовьи ресурсами.

0 Экономичность.

0 Доходность при размещении денежных средств.

416

Для реализации концепции финансовой логистики необходимо решение задач, связанных со структурированием основополагающих потоков (финансовых, информационных, материальных), определением их характеристик, выбором инструментов воздействия, разработкой механизмов реагирования на изменение параметров внутренней и внешней среды, обеспечением информационной поддержки управляющих воздействий.

Финансовый поток можно определить как финансовые ресурсы, находящиеся в процессе целенаправленного движения и имеющие определенные характеристики. Финансовый поток может характеризоваться объемом V, направлением движения, временем t и стоимостью S. Финансовый поток имеет векторную направленность: направление вектора показывает его действие по отношению к объекту приложения.

Для организации и анализа движения ресурсопотоков в муниципальных системах возможно применение методов имитационного моделирования. Моделирование финансовых процессов на основе логистического подхода помогает понять общую взаимосвязь характеристик потоков и определить точки, на которые необходимо направить управляющее воздействие. Финансовая модель строится таким образом, чтобы учесть все факторы, оказывающие существенное влияние на объект исследований. Она позволяет рассчитать результаты при заданных параметрах и ограничениях, выбрать наиболее приемлемые схемы и источники финансирования. Моделирование движения финансовых потоков дает возможность выстраивать точные функциональные связи и схемы движения финансовых ресурсов, предусмотреть «узкие» места в организации всего цикла движения потоков, возможные осложнения при взаимодействии сторон. Анализируя созданную модель и факторы, влияющие на движение финансовых потоков, управляя ими путем выбора соответствующих инструментов и организации соответствующего взаимодействия с объектами управления местной администрации и МО в целом, можно решать задачи обеспечения финансовыми ресурсами проектов, поддержания необходимого уровня ликвидности и минимизировать возникающие при ном риски.

Для того чтобы эффективно управлять финансовыми потоками, необходимо шать, как на них влияют параметры экономической среды. Для этого возможно использовать факторный анализ , предметом которого служат характеристики потоков (объем, время, стоимость, рентабельность, плотность), и факторы, влияющие на эти характеристики (процентные ставки, налоги, риск). В основе факторного анализа лежат выявление и анализ влияния факторов на результативные характеристики исследуемых объектов. При начальном анализе финансовых потоков   строится модель движения потоков, которая позволит выделить интересующие характеристики. Затем выявляются факторы, влияющие на эти характеристики. Они делятся на две группы: факторы, к которым может быть применено внутреннее управляющее воздействие, и факторы, не поддающиеся такому воздействию. Далее идут построение и рас-иет математических зависимостей, в которых функциями являются исследуемые характеристики потоков, а переменными - факторы, на них влияющие. Полученные результаты анализируются, и принимается решение по управляющему воздействию на потоки. Управляющие воздействия могут быть двух видов: воздействия на факторы и действия, приводящие к изменениям структуры потоков. При принятии решения по

воздействию на факторы, а также при изменении факторов, не поддающихся управлению со стороны субъекта, повторно рассчитываются функциональные зависимости и принимаются решения по воздействию на потоки. Если произошло изменение структуры потоков под воздействием со стороны субъекта управления или по не зависящим от него причинам, необходимо вновь построить модель движения и определить необходимые характеристики.


  Алгоритм применения факторного анализа для управления финансовьи

потоками